Jóvenes, fintech y mora: la trampa de la deuda digital que ya supera a los bancos

El sistema financiero argentino carga con 5.715.202 personas con deudas morosas, una cifra que equivale al 12% de la población total. El dato, de lectura preocupante, esconde un fenómeno más preciso: entre los menores de 30 años, las plataformas digitales y las llamadas fintech ya concentran más deudores en mora que los bancos, una inversión del patrón que se observa en el resto de las franjas etarias.

Según el relevamiento del Instituto Argentina Grande, el 19,4% de los jóvenes con deudas registra al menos una línea impaga con una billetera virtual o fintech, frente a apenas el 7,9% que arrastra atrasos con entidades bancarias. La brecha es la más marcada de todo el sistema y marca un punto de quiebre respecto del comportamiento financiero de los adultos.

Mapa de la mora por edad y por tipo de acreedor

• 15 a 20 años: 53.445 morosos con fintech contra 21.669 con bancos.
• 21 a 35 años: 905.007 con bancos y 667.055 con fintech.
• 36 a 50 años: 922.075 con bancos y 557.217 con fintech.
• Mayores de 66 años: 189.738 con bancos y 49.523 con fintech.

En términos absolutos, la franja de 21 a 35 años es la más comprometida: 2.188.442 personas tienen al menos una deuda impaga en el sistema. La mora con fintech decrece a medida que sube la edad, lo que confirma que la vulnerabilidad de las plataformas digitales es un problema de los más jóvenes, no del conjunto de los usuarios.

El peso de los atrasos también se reparte de manera desigual. Los bancos reúnen 2.468.367 deudores morosos, las fintech 1.533.434, otras emisoras de tarjetas 1.261.470 y las entidades financieras no bancarias 804.697. Es decir, las billeteras virtuales, con menos trayectoria, ya explican más de una cuarta parte de la mora total.

En julio, el 38,1% de los deudores de entre 15 y 29 años tenía al menos una cuota en mora. La proporción baja al 31,73% en la franja de 30 a 44 años, al 23,05% entre los 45 y 59, al 16,77% entre los 60 y 74, y al 14,47% en los mayores de 75. La curva confirma que la edad actúa como un amortiguador: a más años, menos proporción de endeudados cae en incumplimiento.

Otro frente abierto: 882.173 deudores tienen compromisos ya transferidos a empresas de cobranza, una cifra en crecimiento sostenido desde mediados de 2025. Esas carteras representan el 9,6% de las líneas de crédito en mora y alcanzan al 15% de los morosos, lo que muestra que el problema deja de ser un trámite bancario y empieza a judicializarse o tercerizarse.

La advertencia del especialista

El Centro de Estudios para la Ciudad siguió la evolución de quienes renegociaron obligaciones entre abril y agosto de 2026: el 50,6% permaneció en la misma categoría de morosidad y solo el 30,5% logró mejorar su situación. Para Mariano Almeyda, director del centro, la explicación es directa. El problema radica en los ingresos, señaló: se puede refinanciar reiteradamente o hacerlo una sola vez, pero siempre se estará condicionado a la imposibilidad de sostener los pagos si el salario no alcanza.

La radiografía deja una conclusión incómoda para la industria fintech: la promesa de inclusión financiera, cuando opera sobre populations con ingresos volátiles y sin historial, puede traducirse en una nueva puerta de entrada a la mora. Los números, en definitiva, no hablan de tecnología ni de plataformas, sino de salarios que no cierran al final del mes.